Australischer Dollar stabilisiert sich dank hohem Handelsüberschuss und verhaltenem US-Dollar über 0,7000

• Der australische Dollar konsolidiert oberhalb von 0,7000, gestützt durch einen schwächeren US-Dollar und stärkere australische Handelsdaten.
• Australiens Handelsüberschuss weitete sich im September aus, da die Exporte stiegen und die Importe zurückgingen.
• Der vorsichtige geldpolitische Ausblick der Reserve Bank of Australia begrenzt die Kursgewinne im Vorfeld wichtiger US-Arbeitsmarktdaten.

AUD/USD konsolidiert am Donnerstag weiter oberhalb der Marke von 0,7000 und notiert zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Artikels bei rund 0,7010, was einem leichten Tagesplus von 0,04 % entspricht. Der australische Dollar (AUD) profitiert von der anhaltenden Schwäche des US-Dollars (USD) und erfreulichen australischen Handelsdaten, trotz des vorsichtigen geldpolitischen Ausblicks der Reserve Bank of Australia (RBA).

Die am Donnerstag vom australischen Statistikamt (ABS) veröffentlichten jüngsten Zahlen zeigen, dass sich Australiens Handelsüberschuss im September von 184 Mio. AUD im Vormonat auf 2,826 Mio. AUD ausweitete. Für August war zunächst ein Wert von 495 Mio. AUD gemeldet worden. Die australischen Exporte stiegen im September um 2,3 %, nach einem revidierten Anstieg von 3,1 % im August. Gleichzeitig sanken die Importe um 3,3 %, nachdem sie im Vormonat um revidierte 6,2 % gestiegen waren. Diese Zahlen verdeutlichen eine deutliche Verbesserung der australischen Handelsbilanz und verleihen dem australischen Dollar zusätzlichen Rückhalt.

Allerdings werden die Kursgewinne von AUD/USD durch den geldpolitisch zurückhaltenden Ton der RBA vom Dienstag begrenzt. Die australische Zentralbank erhöhte die Zinsen, signalisierte jedoch ein vorsichtigeres Vorgehen bei künftigen geldpolitischen Entscheidungen. Die RBA betonte zunehmende Risiken für die Beschäftigung und verzichtete in ihrer geldpolitischen Erklärung erstmals seit Juni auf ausdrückliche Hinweise auf weitere Zinserhöhungen. Dieser Kurswechsel in der Kommunikation hat die Erwartungen an eine weitere Zinserhöhung im Dezember gedämpft und begrenzt damit das Aufwärtspotenzial des australischen Dollars.

Auf US-Seite profitiert AUD/USD zudem von der breit angelegten Schwäche des US-Dollars nach den Zwischenwahlen in den Vereinigten Staaten (USA). Der Sieg der Demokraten in beiden Kammern des Kongresses hat Bedenken hinsichtlich einer möglichen politischen Blockade in Washington geweckt, die die Haushaltsverhandlungen und die Umsetzung der wirtschaftspolitischen Agenda der Regierung erschweren könnte.

Dennoch könnten die jüngsten US-Konjunkturdaten weitere Verluste des US-Dollars begrenzen. Der am Mittwoch veröffentlichte ADP-Beschäftigungsbericht zeigte, dass im privaten Sektor im Oktober 86.000 neue Stellen geschaffen wurden, womit die Erwartungen von 69.000 übertroffen wurden. Unterdessen sank der Einkaufsmanagerindex (PMI) des Institute for Supply Management (ISM) für den Dienstleistungssektor leicht von 54,9 auf 54,5, blieb jedoch über der Schwelle von 50, die eine Ausweitung der wirtschaftlichen Aktivität signalisiert.

Diese Zahlen unterstreichen die Widerstandsfähigkeit der US-Wirtschaft und bestärken die Erwartungen an eine weitere geldpolitische Straffung durch die US-Notenbank Federal Reserve (Fed). Laut dem CME FedWatch Tool preisen die Märkte derzeit eine Wahrscheinlichkeit von rund 81 % für eine Zinserhöhung im Dezember ein.

Die Anleger richten ihre Aufmerksamkeit nun auf die am Donnerstag anstehenden US-Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe und vor allem auf den am Freitag erscheinenden US-Arbeitsmarktbericht zur Beschäftigung außerhalb der Landwirtschaft (Nonfarm Payrolls, NFP). Diese Veröffentlichungen könnten weitere Einblicke in die Stärke des US-Arbeitsmarktes liefern und die Erwartungen an die nächste geldpolitische Entscheidung der Fed prägen, was sich möglicherweise auf die Kursrichtung von AUD/USD auswirkt.

Technische Analyse von AUD/USD

Im Stundenchart notiert AUD/USD bei 0,7012. Das Währungspaar weist ein leicht positives Chartbild auf, da es oberhalb des einfachen gleitenden Durchschnitts (SMA) über 100 Perioden bei rund 0,7004 und der Unterstützung an der steigenden Trendlinie bei etwa 0,7008 handelt. Der 200-Perioden-SMA bei 0,7018 begrenzt jedoch weiterhin das Aufwärtspotenzial. Der Relative-Stärke-Index (RSI) liegt mit rund 54 knapp über der 50er-Linie und deutet damit auf ein moderates bullisches Momentum hin, das jedoch noch nicht stark genug ist, um einen klaren Ausbruch über die unmittelbar darüberliegende Hürde zu bewirken.

Auf der Oberseite bildet der 200-Perioden-SMA bei 0,7018 den ersten Widerstand, gefolgt von weiteren Hürden an den horizontalen Niveaus von 0,7040 und 0,7068. Auf der Unterseite liegt die unmittelbare Unterstützung an der Aufwärtstrendlinie bei rund 0,7008, gefolgt vom 100-Perioden-SMA bei 0,7004. Ein stärkerer Rücksetzer würde die psychologische Marke von 0,7000 und anschließend die weiter entfernte horizontale Unterstützung bei 0,6954 ins Visier rücken.

(Die technische Analyse dieses Artikels wurde mithilfe eines KI-Tools erstellt. Mehr erfahren.)