คาดการณ์ราคาโลหะเงิน: XAG/USD ฟื้นตัว แต่แนวโน้มทางเทคนิคยังคงเป็นขาลง

ราคาโลหะเงินฟื้นตัว ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐที่ลดลงช่วยคลายแรงกดดันต่อโลหะที่ไม่ให้ผลตอบแทนในรูปดอกเบี้ย
แนวโน้มทางเทคนิคยังคงเป็นขาลง เนื่องจาก XAG/USD ซื้อขายต่ำกว่าเส้น SMA รายวันที่สำคัญ
RSI ใกล้ระดับ 36 ส่งสัญญาณว่าโมเมนตัมอ่อนแอ ขณะที่ MACD ยังคงอยู่ในแดนลบ

ราคาโลหะเงิน (XAG/USD) ฟื้นตัวในวันพฤหัสบดี หลังจากร่วงลงเกือบ 6% ในวันก่อนหน้า การฟื้นตัวครั้งนี้เกิดขึ้นท่ามกลางความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับการลงทุนที่เกี่ยวข้องกับ AI ซึ่งกดดันตลาดหุ้นทั่วโลกและผลักดันให้นักลงทุนหันเข้าหาพันธบัตรรัฐบาล ส่งผลให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐปรับตัวลงอย่างมาก และกดดันให้ดอลลาร์สหรัฐ (USD) อ่อนค่าลง ณ เวลาที่เขียน XAG/USD ซื้อขายอยู่ที่ประมาณ $570.05 เพิ่มขึ้น 2.54% ในวันดังกล่าว

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

แม้ว่าการอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐและการลดลงของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรจะช่วยหนุนราคาโลหะเงิน แต่การฟื้นตัวยังเผชิญอุปสรรคจากความคาดหวังว่าเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติม หลังสหรัฐเผยรายงานดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) และดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ที่สูงกว่าคาดติดต่อกัน อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นทำให้ต้นทุนค่าเสียโอกาสในการถือครองโลหะเงินซึ่งไม่ให้ผลตอบแทนในรูปดอกเบี้ยเพิ่มขึ้น ข้อมูลจาก CME FedWatch Tool ระบุว่า เทรดเดอร์คาดว่าเฟดจะคงอัตราดอกเบี้ยในการประชุมวันที่ 27-28 ตุลาคม ขณะที่ตลาดประเมินโอกาสราว 90% ที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยภายในเดือนธันวาคม

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

บนกราฟรายวัน XAG/USD ซื้อขายต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) ระยะ 50 วัน 100 วัน และ 200 วันอย่างมาก โดยเส้นดังกล่าวกระจุกตัวอยู่ในช่วงประมาณ $64 ถึง $72 ดัชนี Moving Average Convergence Divergence (MACD) ยังคงอยู่ในแดนลบ ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (RSI) อยู่ที่ประมาณ 36 ใกล้เขตขายมากเกินไป สะท้อนว่าแรงกดดันขาลงยังคงมีอยู่ แต่ยังไม่ถึงขั้นเทขายอย่างยอมแพ้ โดยดัชนี Average Directional Index ที่อยู่ใกล้ระดับ 24 บ่งชี้ว่าแนวโน้มกำลังแข็งแกร่งขึ้นอย่างค่อยเป็นค่อยไป มากกว่าจะเป็นการเทขายอย่างรุนแรง

ในด้านขาขึ้น แนวต้านแรกอยู่ที่ระดับ Fibonacci retracement 23.6% ที่ $58.27 ตามด้วยระดับ 38.2% ที่ $60.04 และระดับ 50.0% ที่ $61.47 ก่อนจะเผชิญกลุ่มแนวต้านที่หนาแน่นขึ้นบริเวณระดับ 61.8% ที่ $62.91 ซึ่งอยู่ใกล้กับเส้น SMA ระยะ 100 วันที่ $63.24 และเส้น SMA ระยะ 50 วันที่ $64.11 ถัดขึ้นไป ระดับ Fibonacci retracement 78.6% ที่ $64.95 และจุดสูงสุดของรอบก่อนหน้าใกล้ $67.55 เป็นแนวต้านขวางทางขึ้นสู่เส้น SMA ระยะ 200 วันที่อยู่ไกลออกไปที่ $72.28

ในด้านขาลง หากราคาหลุดต่ำกว่าจุดต่ำสุดของเดือนกรกฎาคมในบริเวณ $55.00-$55 และยืนต่ำกว่าระดับดังกล่าวได้อย่างต่อเนื่อง อาจเปิดทางให้ปรับตัวลงลึกขึ้นสู่ $50 หากราคายังยืนเหนือโซนแนวรับนี้ได้ ก็อาจเอื้อให้เกิดการรีบาวด์เพื่อพักฐานจากภาวะขายมากเกินไป มากกว่าจะเป็นการกลับตัวของแนวโน้มอย่างชัดเจน

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคของข่าวนี้จัดทำขึ้นโดยใช้เครื่องมือ AI ช่วย อ่านเพิ่มเติม)

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับโลหะเงิน

ทำไมผู้คนจึงลงทุนในโลหะเงิน?

โลหะเงินเป็นโลหะมีค่าที่นักลงทุนซื้อขายกันอย่างแพร่หลาย ในอดีตมีการใช้โลหะเงินเป็นสินทรัพย์รักษามูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน แม้จะได้รับความนิยมน้อยกว่าทองคำ แต่เทรดเดอร์อาจหันมาลงทุนในโลหะเงินเพื่อกระจายพอร์ตการลงทุน ด้วยมูลค่าในตัวของโลหะเงินเอง หรือเพื่อใช้เป็นเครื่องมือที่อาจช่วยป้องกันความเสี่ยงในช่วงที่เงินเฟ้อสูง นักลงทุนสามารถซื้อโลหะเงินจริงในรูปแบบเหรียญหรือแท่ง หรือซื้อขายผ่านเครื่องมือการลงทุน เช่น กองทุน ETF ซึ่งติดตามราคาโลหะเงินในตลาดโลก

ปัจจัยใดบ้างที่มีอิทธิพลต่อราคาโลหะเงิน?

ราคาโลหะเงินสามารถเคลื่อนไหวได้จากหลากหลายปัจจัย ความไม่มั่นคงทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกังวลเกี่ยวกับภาวะเศรษฐกิจถดถอยอย่างรุนแรงอาจทำให้ราคาโลหะเงินพุ่งสูงขึ้นได้ เนื่องจากมีสถานะเป็นสินทรัพย์ปลอดภัย แม้จะได้รับอานิสงส์น้อยกว่าทองคำก็ตาม ในฐานะสินทรัพย์ที่ไม่ให้ผลตอบแทนในรูปดอกเบี้ย ราคาโลหะเงินมักปรับตัวสูงขึ้นเมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลง การเคลื่อนไหวของราคายังขึ้นอยู่กับทิศทางของดอลลาร์สหรัฐ (USD) เนื่องจากสินทรัพย์นี้กำหนดราคาเป็นดอลลาร์ (XAG/USD) ดอลลาร์ที่แข็งค่ามักกดดันราคาโลหะเงินไม่ให้ปรับขึ้น ขณะที่ดอลลาร์ที่อ่อนค่ามีแนวโน้มช่วยผลักดันราคาให้สูงขึ้น ปัจจัยอื่น ๆ เช่น ความต้องการลงทุน อุปทานจากการทำเหมือง ซึ่งโลหะเงินมีอยู่มากกว่าทองคำอย่างมาก และอัตราการรีไซเคิล ก็สามารถส่งผลต่อราคาได้เช่นกัน

ความต้องการใช้ในภาคอุตสาหกรรมส่งผลต่อราคาโลหะเงินอย่างไร?

โลหะเงินถูกนำมาใช้อย่างแพร่หลายในภาคอุตสาหกรรม โดยเฉพาะในอุตสาหกรรมอิเล็กทรอนิกส์หรือพลังงานแสงอาทิตย์ เนื่องจากเป็นหนึ่งในโลหะที่นำไฟฟ้าได้ดีที่สุด โดยนำไฟฟ้าได้ดีกว่าทองแดงและทองคำ ความต้องการที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วสามารถผลักดันราคาให้สูงขึ้น ขณะที่ความต้องการที่ลดลงมักกดดันราคาให้ปรับตัวลง ความเปลี่ยนแปลงในเศรษฐกิจสหรัฐ จีน และอินเดียก็อาจส่งผลให้ราคาแกว่งตัวได้เช่นกัน โดยในสหรัฐและโดยเฉพาะอย่างยิ่งจีน ภาคอุตสาหกรรมขนาดใหญ่ใช้โลหะเงินในกระบวนการต่าง ๆ ส่วนในอินเดีย ความต้องการโลหะมีค่าชนิดนี้เพื่อใช้ทำเครื่องประดับของผู้บริโภคก็มีบทบาทสำคัญในการกำหนดราคาเช่นกัน

ราคาโลหะเงินตอบสนองต่อการเคลื่อนไหวของราคาทองคำอย่างไร?

ราคาโลหะเงินมีแนวโน้มเคลื่อนไหวตามราคาทองคำ เมื่อราคาทองคำปรับตัวขึ้น ราคาโลหะเงินมักปรับขึ้นตาม เนื่องจากทั้งสองมีสถานะเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยคล้ายคลึงกัน อัตราส่วนราคาทองคำต่อโลหะเงิน ซึ่งแสดงจำนวนออนซ์ของโลหะเงินที่ต้องใช้เพื่อให้มีมูลค่าเท่ากับทองคำหนึ่งออนซ์ อาจช่วยประเมินมูลค่าเปรียบเทียบระหว่างโลหะทั้งสองชนิดได้ นักลงทุนบางรายอาจมองว่าอัตราส่วนที่สูงเป็นสัญญาณว่าโลหะเงินมีราคาต่ำกว่ามูลค่าที่ควรจะเป็น หรือทองคำมีราคาสูงกว่ามูลค่าที่ควรจะเป็น ในทางกลับกัน อัตราส่วนที่ต่ำอาจบ่งชี้ว่าทองคำมีราคาต่ำกว่ามูลค่าที่ควรจะเป็นเมื่อเทียบกับโลหะเงิน

บทความถัดไป