엔화, 일본은행 의사록에 상승…금요일 우에다 발언·미국 비농업 고용 발표 주목

• USD/JPY가 다시 158.00 아래로 내려가며 화요일 159.00 부근까지 급등하기 이전 수준으로 돌아왔다.
• 일본은행 의사록이 12월 금리 인상 기대를 높인 가운데 미국 기술주는 하락했다.
• 금요일에는 미국 고용지표 발표와 우에다 일본은행 총재의 연설이 예정돼 있다.

목요일 달러가 파운드, 유로, 뉴질랜드 달러, 호주 달러 대비 강세를 보이는 가운데 엔화는 달러 대비 상승하고 있다. 12월 금리 인상의 근거를 제시한 것으로 해석된 일본은행(BoJ) 의사록이 엔화 강세를 이끌었고, 미국 기술주 하락도 힘을 보탰다. USD/JPY는 화요일 기록한 159.00 바로 아래의 고점에서 157.50을 소폭 웃도는 수준으로 하락했다. 화요일 고점은 10월 중순 이후 최고치였다.

일본은행은 10월 30일 찬성 8표, 반대 1표로 금리를 1.25%로 동결했다. 다카타 일본은행 심의위원은 1.5%를 주장했으며, 다음 회의는 12월 17~18일 열린다. 목요일 공개된 의사록은 이러한 의견 차이를 부각했다. 연준의 금리 수준인 3.75%~4.00%와의 격차는 2.5%포인트 이상이다. 연준이 금리를 동결한다면 일본은행의 12월 금리 인상은 이 격차를 0.25%포인트 줄이게 된다.

시장은 연준이 12월 9일 금리를 인상할 가능성을 약 70%로 반영하고 있다. 10월 28일 금리 인상에 표를 던진 하마크 클리블랜드 연방준비은행 총재는 목요일 통화정책이 긴축적인 수준에 도달해야 한다고 말했다. 12월 9일 워싱턴에서, 12월 18일 도쿄에서 각각 금리가 인상되면 금리 격차는 현재와 정확히 같게 유지된다. 목요일 미국 기술주도 하락했으며, 이 역시 엔화 상승의 배경이다.

주요 일정

일본의 9월 현금 급여총액은 목요일 23:30 GMT에 발표된다. 전년 동월 대비 증가율은 8월과 같은 3.8%로 예상된다. 우에다 일본은행 총재는 금요일 16:00 GMT에 연설한다. 두 일정 모두 일본은행의 올해 마지막 회의인 12월 17~18일 금리 결정에 영향을 줄 전망이다.

금요일 13:30 GMT에 발표되는 미국 10월 비농업 고용(NFP)은 9월 2만 9,000명 증가에 이어 6만 5,000명 증가가 예상된다. 윌리엄스 뉴욕 연방준비은행 총재는 같은 날 09:30 GMT에 연설한다. 10월 소비자물가지수(CPI)는 11월 10일 화요일 13:30 GMT에 발표되며, 상승률은 직전 0.6%에서 0.3%로 낮아질 것으로 예상된다. 이 지표는 연준의 12월 8~9일 회의 결정에 영향을 줄 전망이다.

차트 분석

USD/JPY는 9월 말부터 유지해 온 156.00~159.00 박스권 안으로 다시 진입했다. 화요일 고점에서도 159.00 바로 아래에서 재차 하락 전환했다. 50일 지수이동평균(EMA)과 200일 EMA는 모두 158.00에서 0.25엔 이내에 위치하며, USD/JPY는 이들 이동평균선 바로 아래에서 거래되고 있다.

USD/JPY 일봉 차트