El peso mexicano resiste la fortaleza del dólar mientras las esperanzas de paz en Irán mejoran el ánimo de los mercados

El USD/MXN cae un 0,57 % hasta 18,56 pese a la fortaleza generalizada del dólar estadounidense.
Los esfuerzos diplomáticos en Oriente Medio mejoran el ánimo del mercado, aunque las negociaciones nucleares siguen excluidas.
La probabilidad de una subida de tipos de la Fed en diciembre baja al 83 % antes de la publicación del PIB de México.

El peso mexicano gana terreno frente al dólar estadounidense el lunes, mientras el USD/MXN retrocede un 0,57 % en un contexto de mayor apetito por el riesgo y de subidas de las acciones tecnológicas estadounidenses tras la presentación de la solicitud de salida a bolsa de Anthropic. Entretanto, el dólar registra sólidas ganancias frente a las principales divisas, pero no frente a la moneda mexicana. El USD/MXN cotiza en 18,56.

Análisis de TMGM: noticias de mercados financieros, calendario económico e información del mercado

El USD/MXN retrocede hacia 18,55 mientras el optimismo diplomático respalda a las divisas sensibles al riesgo antes de la decisión de la Fed

El ánimo del mercado es positivo ante las crecientes especulaciones de que las conversaciones entre Irán, Turquía, Pakistán y Arabia Saudí, miembros del Pacto de La Meca, puedan resolver el conflicto entre Estados Unidos e Irán. No obstante, un funcionario iraní reveló que las cuestiones nucleares quedaron excluidas de las conversaciones. Mientras tanto, el presidente de Irán, Pezeshkian, afirmó que el diálogo debe estar libre de amenazas y presiones, y las agencias de noticias informaron de que Estados Unidos está preparado para lanzar ataques en un plazo de 96 horas desde que el presidente estadounidense, Donald Trump, dé la orden.

En el ámbito económico, los inversores esperan la reunión de la Reserva Federal del martes y el miércoles. Los mercados monetarios habían descontado una probabilidad del 9 % de una subida de tipos, mientras que, para diciembre, esta se sitúa en el 83 %, frente a cerca del 90 % de la semana anterior, según Prime Terminal.

Los operadores esperan los datos del índice de precios del gasto en consumo personal de Estados Unidos, la medida de inflación preferida de la Fed, en busca de pistas sobre los tipos de interés, mientras los inversores se preparan para las elecciones de mitad de mandato del 3 de noviembre.

En México, la agenda no incluía publicaciones, pero los operadores están pendientes de los datos de la balanza comercial del martes y del producto interior bruto (PIB) del viernes.

Previsión del precio del USD/MXN: perspectivas técnicas

Chart Analysis USD/MXN — Gráfico diario del USD/MXN

En el gráfico diario, el USD/MXN cotiza en torno a 18,5650, prolongando su avance muy por encima del conjunto de medias móviles simples (SMA) agrupadas en 17,6061 y manteniendo un firme sesgo alcista a corto plazo. El par avanza hacia nuevos máximos por encima de la anterior línea de tendencia bajista que actuaba como resistencia, mientras que el índice de fuerza relativa (RSI) de 14 días, situado en 65,9, permanece en territorio positivo, aunque sin alcanzar la zona de sobrecompra. Esto sugiere un impulso alcista sólido, pero no extremo, mientras el precio se consolida en niveles elevados.

A la baja, el soporte inmediato se sitúa ahora en el conjunto de SMA cercano a 17,61, que debería actuar como primera zona de contención ante cualquier retroceso correctivo, antes del soporte horizontal más lejano de 16,89. Dado que los datos actuales no muestran niveles de resistencia claramente definidos por encima del precio, el avance alcista probablemente estaría impulsado por el impulso y el ánimo del mercado hasta que la evolución del precio establezca una nueva barrera técnica.

(El análisis técnico de este artículo se elaboró con la ayuda de una herramienta de IA. Más información.)

Preguntas frecuentes sobre el peso mexicano

¿Qué factores clave influyen en el peso mexicano?

El peso mexicano (MXN) es la divisa más negociada de América Latina. Su valor depende, en gran medida, del desempeño de la economía mexicana, de la política del banco central del país, del volumen de inversión extranjera y de las remesas que envían los mexicanos residentes en el extranjero, especialmente en Estados Unidos. Las tendencias geopolíticas también pueden mover al MXN: por ejemplo, el proceso de relocalización cercana, o nearshoring, por el que algunas empresas deciden trasladar su capacidad de producción y sus cadenas de suministro a lugares más próximos a sus países de origen, también se considera un catalizador para la moneda mexicana, ya que el país es un importante centro manufacturero del continente americano. Otro catalizador para el MXN es el precio del petróleo, puesto que México es un importante exportador de esta materia prima.

¿Cómo afectan las decisiones de Banxico al peso mexicano?

El principal objetivo del banco central de México, también conocido como Banxico, es mantener la inflación en niveles bajos y estables, en su objetivo del 3 % o cerca de él, el punto medio de un intervalo de tolerancia de entre el 2 % y el 4 %. Para ello, el banco fija un nivel adecuado de tipos de interés. Cuando la inflación es demasiado alta, Banxico intenta contenerla subiendo los tipos de interés, lo que encarece los préstamos para los hogares y las empresas y, por tanto, enfría la demanda y la economía en general. Unos tipos de interés más altos suelen favorecer al peso mexicano (MXN), ya que generan mayores rendimientos y hacen del país un destino más atractivo para los inversores. Por el contrario, unos tipos de interés más bajos tienden a debilitar al MXN.

¿Cómo influyen los datos económicos en el valor del peso mexicano?

Las publicaciones de datos macroeconómicos son fundamentales para evaluar el estado de la economía y pueden influir en la valoración del peso mexicano (MXN). Una economía mexicana sólida, con un crecimiento elevado, un desempleo bajo y una confianza alta, favorece al MXN. No solo atrae más inversión extranjera, sino que también puede animar al Banco de México (Banxico) a subir los tipos de interés, especialmente si esta fortaleza va acompañada de una inflación elevada. Sin embargo, si los datos económicos son débiles, es probable que el MXN se deprecie.

¿Cómo afecta al peso mexicano el sentimiento general del mercado frente al riesgo?

Como divisa de un mercado emergente, el peso mexicano (MXN) tiende a fortalecerse en periodos de apetito por el riesgo, es decir, cuando los inversores perciben que los riesgos generales del mercado son bajos y, por tanto, están dispuestos a realizar inversiones de mayor riesgo. Por el contrario, el MXN suele debilitarse en momentos de turbulencias en los mercados o de incertidumbre económica, ya que los inversores tienden a vender los activos de mayor riesgo y a refugiarse en activos más estables.

Siguiente artículo