ยูโรฟื้นตัวต่อเนื่องจากจุดต่ำสุดนับตั้งแต่ต้นปีหลังการประชุม ECB กลับมายืนเหนือ 1.1200 เทียบดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่า

• EUR/USD ปรับตัวสูงขึ้นเป็นวันที่สามติดต่อกัน ท่ามกลางปัจจัยหนุนหลายประการ
• แนวโน้มการดำเนินนโยบายการเงินแบบเข้มงวดของ ECB หนุนเงินยูโรและราคาในตลาดสปอต ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่า
• การคาดการณ์ว่าเฟดจะขึ้นดอกเบี้ยและความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์อาจจำกัดการอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐและการปรับขึ้นของคู่เงินนี้

คู่เงิน EUR/USD ปรับตัวขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่สามในวันศุกร์ หลังจากฟื้นตัวได้ค่อนข้างดีในวันก่อนหน้าจากบริเวณ 1.1100 ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดครั้งใหม่นับตั้งแต่เดือนพฤษภาคม 2025 แรงส่งดังกล่าวผลักดันราคาในตลาดสปอตให้สูงขึ้นต่อเหนือระดับ 1.1200 ในช่วงการซื้อขายตลาดเอเชีย โดยได้รับแรงหนุนจากหลายปัจจัย

เงินยูโรได้รับแรงหนุนจากแนวโน้มการดำเนินนโยบายการเงินแบบเข้มงวดของธนาคารกลางยุโรป (ECB) ซึ่งส่งสัญญาณว่าการขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคมยังมีความเป็นไปได้อย่างชัดเจน เนื่องจากความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นจากต้นทุนพลังงานที่พุ่งสูง ขณะเดียวกัน ดอลลาร์สหรัฐ (USD) ยังคงปรับฐานลงต่อจากระดับสูงสุดในรอบสองสัปดาห์ ท่ามกลางความหวังต่อความพยายามทางการทูตในตะวันออกกลางและอัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐที่ร่วงลง ซึ่งช่วยหนุนคู่เงิน EUR/USD เพิ่มเติม

ความคืบหน้าล่าสุดระบุว่า เจดี แวนซ์ รองประธานาธิบดีสหรัฐ ได้ส่งจดหมายโดยตรงถึง Mohsen Rezaei เลขาธิการสภาความมั่นคงแห่งชาติสูงสุดของอิหร่าน เพื่อพยายามรื้อฟื้นการเจรจาสันติภาพ นอกจากนี้ ผู้ไกล่เกลี่ยจากกาตาร์ได้นำเสนอร่างข้อตกลงฉบับใหม่แก่อิหร่านเพื่อยุติสงครามกับสหรัฐและอิสราเอล อย่างไรก็ตาม นักลงทุนยังคงระมัดระวังท่ามกลางการสู้รบที่ทวีความรุนแรงขึ้นระหว่างกลุ่มฮูตีในเยเมนกับซาอุดีอาระเบีย

ขณะเดียวกัน กองทัพเรืออิหร่านอ้างเมื่อวันพฤหัสบดีว่า เรือบรรทุกน้ำมัน 4 ลำได้ชนทุ่นระเบิดในช่องแคบฮอร์มุซ ส่งผลให้ความกังวลเกี่ยวกับการหยุดชะงักของอุปทานในตะวันออกกลางเพิ่มขึ้น ความไม่แน่นอนนี้ยังคงหนุนราคาน้ำมันดิบให้อยู่ในระดับสูง กระตุ้นความกังวลด้านเงินเฟ้อ และตอกย้ำการคาดการณ์ว่าเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) จะดำเนินนโยบายการเงินแบบเข้มงวด ปัจจัยนี้อาจช่วยจำกัดการอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐและจำกัดการปรับขึ้นอย่างมีนัยสำคัญของคู่เงิน EUR/USD

ข้อมูลจากเครื่องมือ FedWatch ของ CME Group ระบุว่า ขณะนี้เทรดเดอร์ประเมินโอกาสราว 75% ที่ธนาคารกลางสหรัฐจะปรับขึ้นต้นทุนการกู้ยืมอีกครั้งในเดือนธันวาคม การคาดการณ์ดังกล่าวได้รับแรงสนับสนุนจากข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคของสหรัฐที่เผยแพร่เมื่อวันพฤหัสบดี ซึ่งแสดงให้เห็นว่าเศรษฐกิจขยายตัวเร่งขึ้นสู่อัตรา 3.4% เมื่อปรับเป็นรายปีในไตรมาสเดือนกรกฎาคมถึงกันยายน ขณะที่เงินเฟ้อในเดือนกันยายนยังคงสูงกว่าเป้าหมาย 2% ของธนาคารกลาง

ปัจจัยพื้นฐานข้างต้นสนับสนุนความเป็นไปได้ที่จะมีแรงซื้อดอลลาร์สหรัฐเมื่อราคาอ่อนตัวลง จึงควรรอให้มีแรงซื้ออย่างแข็งแกร่งต่อเนื่องก่อนยืนยันว่าคู่เงิน EUR/USD ได้สร้างจุดต่ำสุดระยะสั้นแล้ว และเปิดสถานะเพื่อรับการปรับขึ้นต่อ ขณะนี้เทรดเดอร์กำลังรอติดตามประมาณการครั้งแรกของการเติบโตของ GDP ไตรมาส 3 และตัวเลขเงินเฟ้อผู้บริโภคของยูโรโซน เพื่อหาโอกาสซื้อขายระยะสั้น

กราฟ EUR/USD กรอบเวลา 4 ชั่วโมง

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

การฟื้นตัวของคู่เงิน EUR/USD ชะงักลงใกล้เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 100 ช่วงเวลาในกราฟ 4 ชั่วโมง การที่ราคายังไม่สามารถกลับขึ้นไปยืนเหนือเส้น EMA นี้ได้บ่งชี้ว่า ราคาในตลาดสปอตยังคงเผชิญข้อจำกัดในการปรับขึ้นระยะสั้น แม้จะดีดตัวจากบริเวณระดับเลขกลม 1.1100 หลายครั้งในช่วงที่ผ่านมา ดังนั้น ราคาจำเป็นต้องทะลุและยืนเหนือเส้น EMA 100 ช่วงเวลาที่ระดับ 1.1211 ได้อย่างต่อเนื่อง เพื่อบรรเทาแรงกดดันขาลงและเปิดทางให้การฟื้นตัวมีทิศทางที่ดีขึ้น

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคในบทความนี้จัดทำขึ้นโดยใช้เครื่องมือ AI ช่วย ดูข้อมูลเพิ่มเติม)