الإفطار المالي اليومي 6 نوفمبر 2026: بنك إنجلترا يرفع سعر الفائدة إلى 4% وويليامز من الاحتياطي الفيدرالي يقول إن التضخم مرتفع للغاية

أخبار الأسواق اليوم: أبرز النقاط

• رفع بنك إنجلترا سعر الفائدة الأساسي بمقدار 25 نقطة أساس إلى 4.00%، فيما قال كبير الاقتصاديين هيو بيل يوم الجمعة إن مسار أسعار الفائدة للعام المقبل لم يُحسم بعد.
• قال رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك جون ويليامز إن التضخم ظل مرتفعًا أكثر من اللازم لفترة أطول مما ينبغي، ووصف الفترة الحالية بأنها وقت مناسب لجمع مزيد من المعلومات.
• حذّر كبير الاقتصاديين في البنك المركزي الأوروبي فيليب لين من أن تضخم أسعار الطاقة سيؤثر في مفاوضات الأجور وتحديد الأسعار، فيما ارتفعت أسعار المنتجين في منطقة اليورو بنسبة 11.1% على أساس سنوي في سبتمبر.
• خفض البنك المركزي المكسيكي سعر الفائدة الرئيسي على نحو غير متوقع بمقدار 25 نقطة أساس إلى 6.25%، واصفًا الخطوة بأنها تعديل لمرة واحدة.
• أظهر محضر اجتماع بنك اليابان أن الأعضاء رأوا مجالًا لتسريع رفع أسعار الفائدة إذا تجاوز التضخم التوقعات، فيما ارتفع الين يوم الخميس.
• قال محافظ بنك كندا تيف ماكليم أمام مجلس العموم إن مواصلة رفع أسعار الفائدة قد تكون ضرورية.
• تراجع مؤشر ناسداك المركب بما يصل إلى 5% خلال موجة بيع أسهم التكنولوجيا يوم الخميس، فيما هبطت بيتكوين دون 76,000 دولار وبلغت تصفيات مراكز العملات المشفرة خلال 24 ساعة 1.08 مليار دولار.
• ارتفع خام غرب تكساس الوسيط لليوم الثاني على التوالي إلى نحو 90.60 دولار للبرميل خلال التداولات الأوروبية يوم الجمعة، وسط استمرار المخاوف بشأن الإمدادات من الشرق الأوسط.
• قال الرئيس دونالد ترامب إن إيران لا يمكنها تنفيذ أنشطة تتعلق ببرنامجها النووي دون موافقة الولايات المتحدة، وفقًا لصحيفة تايمز أوف إسرائيل.
• ألغت Binance مفاتيح واجهة برمجة التطبيقات المرتبطة بـSignalPlus، احترازًا من تهديد أمني محتمل.

تطورات الأسواق

العقود الآجلة للأسهم الأمريكية

خلال التعاملات الأوروبية المبكرة يوم الجمعة، تراجعت العقود الآجلة لمؤشر داو جونز بنسبة 0.85% إلى نحو 51,170، فيما ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر S&P 500 بنسبة 0.06% إلى نحو 7,390، وصعدت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك 100 بنسبة 0.90% إلى نحو 26,990.

سوق الصرف الأجنبي

تراجع زوج EUR/USD بنسبة 0.4% يوم الجمعة إلى 1.1170. وتداول زوج AUD/USD قرب 0.6910 خلال الجلسة الآسيوية، بعدما خسر أكثر من 1% في اليوم السابق.

البنوك المركزية & التطورات الاقتصادية

بنك إنجلترا يرفع سعر الفائدة الأساسي إلى 4.00% مع ارتفاع توقعات التضخم بفعل صدمة الطاقة

رفع بنك إنجلترا سعر الفائدة الأساسي بمقدار 25 نقطة أساس يوم الخميس، إذ أيّد ثمانية من صانعي السياسة رفعه إلى 4.00%، بينما فضّلت كاثرين مان زيادة أكبر بمقدار 50 نقطة أساس. وأيّد جميع صانعي السياسة التشديد النقدي، رغم اختلافهم بشأن حجم الزيادة.

توقّع تقرير السياسة النقدية لشهر نوفمبر أن يبلغ التضخم نحو 5% في الربع الثاني من عام 2027، مقارنة بتوقع سابق عند 3.2% في أواخر عام 2026. وأشارت التوقعات إلى أن التضخم لن يعود إلى المستوى المستهدف البالغ 2% إلا في الربع الثالث من عام 2028. وفي سيناريو سلبي يتضمن تفاقم صدمة الطاقة، سيبلغ التضخم 6.2%.

قال المحافظ أندرو بيلي إن الضغوط التضخمية التي بدأت بالفعل تتراكم وتنتقل عبر الاقتصاد تبرّر الزيادة، وحذّر من أنها قد لا تكون الأخيرة. لكنه نبّه إلى عدم اعتبار القرار بداية لسلسلة حتمية من الزيادات. وأفاد البنك بأن الأدلة على الآثار غير المباشرة لا تزال محدودة، لكنه حذّر من أن استمرار ارتفاع أسعار الطاقة يزيد مخاطر تمرير الشركات التكاليف إلى المستهلكين ومطالبة العمال بزيادات أكبر في الأجور.

رفع البنك توقعاته للنمو على المدى القريب، مرجّحًا نمو الناتج المحلي الإجمالي بنسبة 1.6% في عام 2026، ثم 1.3% في عام 2027 و1.2% في عام 2028. وتوقّع ارتفاعًا تدريجيًا في البطالة ونموًا للأجور أقوى من تقديراته السابقة. كما توقّع أن تُخفّف الميزانية الحكومية التضخم مؤقتًا، قبل أن ينعكس هذا الأثر لاحقًا.

قال كبير الاقتصاديين هيو بيل يوم الجمعة إن «لا شيء محسومًا مسبقًا» بشأن أسعار الفائدة في العام المقبل، وإنه يتوقع مزيدًا من عدم اليقين اعتبارًا من الربيع، وفقًا لرويترز. ولم يكن بيلي قد حدّد جدولًا زمنيًا لزيادة أخرى. وتخلّى الجنيه الإسترليني عن مكاسبه الأولية التي أعقبت القرار، ليتداول زوج GBP/USD قرب 1.3450 مساء الخميس، بعدما تجاوز 1.3500 بقليل.

ويليامز يدعو إلى جمع مزيد من المعلومات مع بقاء التضخم مرتفعًا أكثر من اللازم

وصف رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك جون ويليامز الاقتصاد الأمريكي يوم الجمعة بأنه يتمتع بمرونة لافتة، وسوق العمل بأنها مستقرة ومتينة، وفقًا لرويترز. وقال إن التضخم ظل «مرتفعًا أكثر من اللازم لفترة أطول مما ينبغي»، وإن إعادته إلى 2% في الوقت المناسب أمر ضروري.

قال ويليامز إن آثار الرسوم الجمركية انعكست بالفعل إلى حد كبير في الأسعار، بينما بدأت تكاليف الطاقة المرتفعة تظهر في أسعار تذاكر الطيران. ووصف تأثير الذكاء الاصطناعي في الأسعار بأنه محدود النطاق، مستشهدًا بالرقائق، وقال إن توقعات التضخم لا تزال راسخة جيدًا وإن نمو الأجور يتماشى مع هدف الاحتياطي الفيدرالي. وأضاف أن السياسة النقدية تستغرق عامًا أو عامين حتى يظهر أثرها، معتبرًا أن الوقت الحالي مناسب لجمع مزيد من المعلومات.

كان مسؤولون آخرون في الاحتياطي الفيدرالي قد دعوا يوم الخميس إلى تشديد تدريجي للسياسة النقدية. ووصف رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند توماس باركين التضخم بأنه أهم المخاطر التي يواجهها البنك المركزي، وقال إن رفع أسعار الفائدة بوتيرة تدريجية أمر منطقي. وقالت رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في كليفلاند بيث هاماك إن الزيادات التدريجية أقل إرباكًا للاقتصاد والنظام المالي، وفقًا لرويترز. وانخفضت طلبات إعانة البطالة الأولية في الولايات المتحدة إلى 189,000.

لين يحذّر من انتقال تضخم أسعار الطاقة إلى الأجور والأسعار

قال كبير الاقتصاديين في البنك المركزي الأوروبي فيليب لين يوم الجمعة إن تضخم أسعار الطاقة سيؤثر في مفاوضات الأجور وتحديد الأسعار في مختلف قطاعات الاقتصاد، وفقًا لرويترز. وأضاف أن مهمة السياسة النقدية تتمثل في احتواء الآثار الممتدة وإعادة التضخم إلى المستوى المستهدف خلال عام أو عامين.

أقرّ لين بتشديد الأوضاع المالية، ووصف قوة الصادرات التي فاقت التوقعات بأنها عامل دعم للاقتصاد. وقال إن السياسة المالية كانت أكثر توسعًا من المتوقع، رغم أن البنك المركزي الأوروبي يتوقع تشديدها في العام المقبل وما بعده. ودعا إلى جمع مزيد من المعلومات قبل ديسمبر، وقال إن النظام يحتاج إلى هامش أمان كبير من السيولة.

قالت رئيسة البنك كريستين لاغارد يوم الخميس إن صدمة الطاقة والذكاء الاصطناعي يؤثران في اتجاهين متعاكسين، مما يزيد تعقيد الوضع الاقتصادي. وأضافت أن البيانات التي ستصدر قبل ديسمبر ستحدّد ما إذا كان البنك سيرفع أسعار الفائدة. وارتفعت أسعار المنتجين في منطقة اليورو بنسبة 11.1% على أساس سنوي في سبتمبر.

البنك المركزي المكسيكي يخفض سعر الفائدة الرئيسي على نحو غير متوقع إلى 6.25%

خفض بنك المكسيك سعر الفائدة الرئيسي بمقدار 25 نقطة أساس يوم الخميس، مفاجئًا المشاركين في السوق الذين توقّعوا تثبيته عند 6.50%. ووصف البنك المركزي المكسيكي الخفض إلى 6.25% بأنه «تعديل لمرة واحدة».

ضعف البيزو أمام الدولار عقب القرار. وتداول زوج USD/MXN عند 19.74 بعدما لامس أدنى مستوى يومي عند 18.96.

محضر بنك اليابان يُظهر مجالًا لتسريع رفع الفائدة إذا تجاوز التضخم التوقعات

أظهر محضر اجتماع بنك اليابان أن الأعضاء رأوا مجالًا لتسريع رفع أسعار الفائدة إذا تجاوز التضخم التوقعات. وارتفع الين أمام الدولار يوم الخميس، متفوقًا في أدائه على العملات الرئيسية الأخرى خلال التراجع الحاد لأسهم التكنولوجيا وأشباه الموصلات الأمريكية.

انخفضت أيضًا عوائد سندات الخزانة الأمريكية خلال موجة بيع الأسهم. وجاء صعود الين على النقيض من ضعف الجنيه الإسترليني واليورو والدولارين النيوزيلندي والأسترالي أمام العملة الأمريكية في وقت لاحق من يوم الخميس.

ماكليم يؤكد أن مواصلة رفع الفائدة لا تزال ممكنة

قال محافظ بنك كندا تيف ماكليم أمام مجلس العموم إن مواصلة رفع أسعار الفائدة قد تكون ضرورية.

الأسهم & أسواق الأصول الرقمية

ناسداك يتراجع بما يصل إلى 5% وبيتكوين تهبط دون 76,000 دولار

قادت الأسهم المرتبطة بالذكاء الاصطناعي موجة بيع حادة في وول ستريت يوم الخميس، إذ تراجع مؤشر ناسداك المركب بما يصل إلى 5% وانخفض مؤشر S&P 500 بنسبة 3.5% خلال الجلسة. وجاء التراجع وسط مخاوف من تشديد القواعد التنظيمية للذكاء الاصطناعي والعملات المشفرة عقب فوز الديمقراطيين في مجلسَي الكونغرس.

هبطت بيتكوين بأكثر من 5% خلال 24 ساعة إلى ما دون 76,000 دولار، لتفقد مكاسب موجة الصعود التي أعقبت الانتخابات يوم الأربعاء. وتراجعت كل من إيثريوم وسولانا وXRP بأكثر من 6%، فيما انخفض إجمالي القيمة السوقية للعملات المشفرة بنسبة 4.5% إلى 2.71 تريليون دولار.

بلغت تصفيات مراكز العقود الآجلة للعملات المشفرة نحو 900 مليون دولار خلال أربع ساعات و1.08 مليار دولار خلال 24 ساعة. وشكّلت تصفيات مراكز الشراء نحو 953 مليون دولار من إجمالي التصفيات خلال 24 ساعة.

الطاقة & التطورات الجيوسياسية

خام غرب تكساس الوسيط يرتفع إلى نحو 90.60 دولار وسط مخاوف بشأن إمدادات الشرق الأوسط

ارتفع خام غرب تكساس الوسيط لليوم الثاني على التوالي، ليتداول قرب 90.60 دولار للبرميل خلال الجلسة الأوروبية يوم الجمعة. وتزامن الصعود مع استمرار الصراع في الشرق الأوسط وتواصل المخاوف بشأن إمدادات النفط.

ترامب: إيران تحتاج إلى موافقة الولايات المتحدة لتنفيذ أنشطة مرتبطة ببرنامجها النووي

قال الرئيس دونالد ترامب إن إيران لا يمكنها القيام بأي شيء يتعلق ببرنامجها النووي دون موافقة الولايات المتحدة، وفقًا لما أوردته صحيفة تايمز أوف إسرائيل يوم الخميس.

قطاع الأصول الرقمية

Binance تلغي مفاتيح واجهة برمجة التطبيقات المرتبطة بـSignalPlus بسبب تهديد أمني محتمل

أعلنت Binance يوم الخميس أنها ألغت مفاتيح واجهة برمجة التطبيقات المرتبطة بـSignalPlus، وهي مزوّد خارجي للحلول التقنية للمؤسسات. ووصفت منصة التداول الخطوة بأنها إجراء احترازي استجابةً لتهديد أمني محتمل.

أبرز الأحداث المرتقبة

• الوظائف غير الزراعية في الولايات المتحدة لشهر أكتوبر (6 نوفمبر 2026، الساعة 13:30 بتوقيت غرينتش): من المقرر أن يصدر مكتب إحصاءات العمل تقرير التوظيف لشهر أكتوبر؛ وكانت الوظائف قد زادت بمقدار 29,000 في سبتمبر.