คาดการณ์ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ: DXY ร่วงสู่ 101.75 ดูมีแนวโน้มอ่อนแอตราบใดที่ยังอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 ชั่วโมง

DXY เผชิญแรงขายระลอกใหม่ในวันจันทร์ ท่ามกลางความหวังที่กลับมาอีกครั้งต่อการเจรจาทางการทูตกับอิหร่าน
การคาดการณ์ทิศทางดอกเบี้ยของเฟดอาจช่วยจำกัดการปรับตัวลง ขณะที่ส่วนชดเชยความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ยังคงมีบทบาท
ฝ่ายซื้อจำเป็นต้องผลักดันดัชนีกลับขึ้นไปเหนือแนวต้าน SMA 100 ชั่วโมง เพื่อลบล้างแนวโน้มเชิงลบระหว่างวัน

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งวัดค่าดอลลาร์สหรัฐเทียบกับตะกร้าสกุลเงิน ไม่สามารถต่อยอดการฟื้นตัวเล็กน้อยจากบริเวณ 101.60 เมื่อวันศุกร์ได้ และเผชิญแรงขายระลอกใหม่ในช่วงเริ่มต้นสัปดาห์ ดัชนียังคงปรับตัวลดลงระหว่างวันในช่วงต้นของการซื้อขายในยุโรป โดยล่าสุดอยู่ใกล้ระดับ 101.75 ลดลงกว่า 0.20% ในวันนี้ ท่ามกลางความหวังที่กลับมาอีกครั้งว่าจะมีความคืบหน้าทางการทูตเพื่อยุติสงครามระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่าน

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

มีรายงานว่า คณะผู้เจรจาของอิหร่านได้หารือกับผู้ไกล่เกลี่ยจากกาตาร์เป็นวันที่สามติดต่อกันเมื่อวันอาทิตย์ และเสนอแผนเปิดช่องแคบฮอร์มุซอีกครั้งภายในสองวัน โดยมีเงื่อนไขว่าสหรัฐฯ ต้องปฏิบัติตามข้อเรียกร้องชุดหนึ่ง นอกจากนี้ ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ของสหรัฐฯ ยังกล่าวว่าการเจรจากับอิหร่านกำลังดำเนินไปด้วยดี และอิหร่านต้องการบรรลุข้อตกลง ซึ่งช่วยหนุนความเชื่อมั่นของนักลงทุนและลดความต้องการถือดอลลาร์สหรัฐ (USD) ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยดั้งเดิม

ขณะเดียวกัน ส่วนชดเชยความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ยังคงมีบทบาท เนื่องจากทรัมป์ยังไม่ได้ตัดความเป็นไปได้ที่จะดำเนินการทางทหารเพิ่มเติมหลังการเลือกตั้งกลางเทอมวันที่ 3 พฤศจิกายน นอกจากนี้ ความขัดแย้งระหว่างรัสเซียกับยูเครนที่ทวีความรุนแรงขึ้นอีกครั้ง ประกอบกับการคาดการณ์ว่าเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนธันวาคม น่าจะเป็นปัจจัยหนุน DXY ด้วยเหตุนี้ ฝ่ายขายจึงควรใช้ความระมัดระวัง ขณะที่ตลาดหันไปจับตาข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคสำคัญของสหรัฐฯ ในสัปดาห์นี้

ในมุมมองทางเทคนิค ดัชนียังคงมีแนวโน้มขาลงระหว่างวันขณะเคลื่อนไหวต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 ชั่วโมงที่ระดับ 102.10 นอกจากนี้ อินดิเคเตอร์ Moving Average Convergence Divergence (MACD) ได้ปรับลงสู่แดนลบเล็กน้อย ขณะที่ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) อยู่บริเวณ 41 เมื่อพิจารณาร่วมกัน อินดิเคเตอร์โมเมนตัมเหล่านี้บ่งชี้ว่าความพยายามฟื้นตัวของ DXY กำลังสูญเสียแรงส่ง มากกว่าจะก่อตัวเป็นการปรับขึ้นอย่างต่อเนื่อง

ดังนั้น ดัชนีจำเป็นต้องกลับขึ้นไปยืนเหนือแนวต้านแรกที่เส้น SMA 100 ช่วงเวลา เพื่อลดแรงกดดันขาลงในระยะสั้น สำหรับด้านล่าง ระดับ 101.60 เป็นแนวรับแรก ก่อนถึงจุดต่ำสุดของรอบการแกว่งตัวในเดือนตุลาคมบริเวณ 101.45 หากหลุดระดับหลังนี้อย่างชัดเจน จะเปิดทางให้ปรับตัวลงลึกขึ้น และกดดัน DXY ให้ลดลงต่ำกว่าระดับเลขกลม 101.00 ต่อไปยังแนวรับเส้น SMA 100 วัน ซึ่งปัจจุบันอยู่ใกล้บริเวณ 100.70

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคในข่าวนี้จัดทำขึ้นโดยใช้เครื่องมือ AI ช่วย อ่านเพิ่มเติม)

กราฟ DXY ราย 1 ชั่วโมง

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับดอลลาร์สหรัฐ

ดอลลาร์สหรัฐคืออะไร?

ดอลลาร์สหรัฐ (USD) เป็นสกุลเงินอย่างเป็นทางการของสหรัฐอเมริกา และเป็นสกุลเงินที่ใช้กัน “โดยพฤตินัย” ในอีกหลายประเทศ โดยหมุนเวียนใช้ควบคู่กับธนบัตรสกุลเงินท้องถิ่น ดอลลาร์สหรัฐเป็นสกุลเงินที่มีการซื้อขายมากที่สุดในโลก คิดเป็นสัดส่วนกว่า 88% ของมูลค่าการซื้อขายเงินตราต่างประเทศทั่วโลก หรือมีมูลค่าธุรกรรมเฉลี่ย 6.6 ล้านล้านดอลลาร์ต่อวัน ตามข้อมูลปี 2022 หลังสงครามโลกครั้งที่สอง ดอลลาร์สหรัฐเข้ามาแทนที่ปอนด์อังกฤษในฐานะสกุลเงินสำรองของโลก ตลอดประวัติศาสตร์ส่วนใหญ่ ดอลลาร์สหรัฐมีทองคำหนุนหลัง จนกระทั่งข้อตกลงเบรตตันวูดส์ในปี 1971 ซึ่งเป็นช่วงที่ระบบมาตรฐานทองคำสิ้นสุดลง

การตัดสินใจของธนาคารกลางสหรัฐส่งผลต่อดอลลาร์สหรัฐอย่างไร?

ปัจจัยสำคัญที่สุดที่ส่งผลต่อมูลค่าดอลลาร์สหรัฐคือนโยบายการเงิน ซึ่งกำหนดโดยเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) เฟดมีพันธกิจสองประการ ได้แก่ การรักษาเสถียรภาพด้านราคา (ควบคุมเงินเฟ้อ) และการส่งเสริมการจ้างงานเต็มที่ เครื่องมือหลักในการบรรลุเป้าหมายทั้งสองนี้คือการปรับอัตราดอกเบี้ย เมื่อราคาสินค้าและบริการเพิ่มขึ้นเร็วเกินไป และเงินเฟ้อสูงกว่าเป้าหมาย 2% ของเฟด เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ซึ่งช่วยหนุนมูลค่าดอลลาร์สหรัฐ เมื่อเงินเฟ้อลดลงต่ำกว่า 2% หรืออัตราการว่างงานสูงเกินไป เฟดอาจปรับลดอัตราดอกเบี้ย ซึ่งกดดันค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ

มาตรการผ่อนคลายเชิงปริมาณคืออะไร และส่งผลต่อดอลลาร์สหรัฐอย่างไร?

ในสถานการณ์รุนแรง เฟดยังสามารถพิมพ์เงินดอลลาร์เพิ่มและใช้มาตรการผ่อนคลายเชิงปริมาณ (QE) ได้ โดย QE เป็นกระบวนการที่เฟดเพิ่มการไหลเวียนของสินเชื่ออย่างมากในระบบการเงินที่ติดขัด มาตรการนี้เป็นนโยบายที่ไม่ใช่แนวทางปกติ ซึ่งนำมาใช้เมื่อสินเชื่อในระบบเหือดแห้ง เนื่องจากธนาคารไม่ยอมปล่อยกู้ระหว่างกัน เพราะกังวลว่าคู่สัญญาจะผิดนัดชำระหนี้ ถือเป็นทางเลือกสุดท้ายเมื่อการลดอัตราดอกเบี้ยเพียงอย่างเดียวไม่น่าจะให้ผลตามที่ต้องการ เฟดเลือกใช้มาตรการนี้เพื่อรับมือกับภาวะสินเชื่อตึงตัวที่เกิดขึ้นในช่วงวิกฤตการเงินครั้งใหญ่ปี 2008 โดยเฟดจะพิมพ์เงินดอลลาร์เพิ่มและนำไปซื้อพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ส่วนใหญ่จากสถาบันการเงิน โดยทั่วไป QE ส่งผลให้ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลง

มาตรการคุมเข้มเชิงปริมาณคืออะไร และส่งผลต่อดอลลาร์สหรัฐอย่างไร?

มาตรการคุมเข้มเชิงปริมาณ (QT) เป็นกระบวนการที่ตรงข้ามกับ QE โดยเฟดจะหยุดซื้อพันธบัตรจากสถาบันการเงิน และไม่นำเงินต้นที่ได้รับคืนจากพันธบัตรที่ถือครองจนครบกำหนดไปลงทุนซื้อพันธบัตรใหม่ โดยทั่วไปมาตรการนี้ส่งผลบวกต่อดอลลาร์สหรัฐ

บทความถัดไป