Australischer Dollar legt vor vorläufigen US-PMI-Daten gegenüber US-Dollar leicht zu

• Der australische Dollar legt gegenüber dem US-Dollar leicht zu und entwickelt sich stärker als andere Währungen.
• Anleger rechnen mit einer weiteren Zinserhöhung der RBA.
• Die Fed dürfte die Zinsen am Mittwoch unverändert lassen.

Der australische Dollar (AUD) notiert am Freitag im europäischen Handel gegenüber dem US-Dollar (USD) geringfügig höher bei rund 0,7018. Das Währungspaar legt leicht zu, da sich der australische Dollar angesichts fester Erwartungen einer weiteren Zinserhöhung der Reserve Bank of Australia (RBA) in diesem Jahr überdurchschnittlich entwickelt.

Australischer Dollar steigt: RBA-Warnung rückt Inflationsdaten stärker in den Fokus

Die Analysten der Commerzbank stellen fest, dass der australische Dollar „durch einen deutlichen Anstieg der Zinserwartungen zusätzliche Unterstützung erhielt“. Nach Äußerungen von RBA-Vizegouverneur Andrew Hauser stieg AUD-USD auf den höchsten Stand seit Ende September. Hauser bezeichnete den Inflationsausblick als „erheblich schlechter“ als zuvor von der RBA erwartet und warnte vor einer möglichen „Entankerung der Inflationserwartungen“. Diese Äußerungen haben die Aufmerksamkeit des Marktes verstärkt auf die bevorstehenden Preisdaten gelenkt.

Laut Commerzbank verwies Hauser auf Umfrageergebnisse, denen zufolge „ein wachsender Anteil der Unternehmen eine Inflation von 3–3,5 % für ‚die neue Normalität‘ hält“. Angesichts des langfristigen Inflationsziels der RBA von 2–3 % sei dies „durchaus besorgniserregend“, argumentiert die Bank, zumal „die um Extremwerte bereinigte Inflation zuletzt bei 3,6 % und damit noch deutlicher über dem Zielband lag“.

Die Commerzbank betont, dass dieser Hintergrund „die am 28. Oktober anstehenden Inflationsdaten umso wichtiger macht“. In ihren August-Prognosen hatte die RBA bereits erwartet, „dass die Gesamtinflation bis Dezember auf 3,6 % und die um Extremwerte bereinigte Inflation auf 3,3 % sinkt“. Die bevorstehende Veröffentlichung „sollte zumindest Hinweise darauf liefern, dass sich die Inflation tatsächlich in diese Richtung bewegt“. Die Bank warnt jedoch: „Sollte der Preisdruck ähnlich hoch bleiben oder sich sogar verstärken, würde dies den jüngsten Anstieg der Zinserhöhungserwartungen bestätigen und das Risiko eines weiteren Zinsschritts auf der RBA-Sitzung am 3. November verfestigen.“

Mit Blick auf den US-Dollar warten die Anleger auf die vorläufigen US-Einkaufsmanagerindizes von S&P Global für Oktober, die um 13:45 Uhr GMT veröffentlicht werden. Sowohl für das verarbeitende Gewerbe als auch für den Dienstleistungssektor wird ein erneuter, allerdings moderater Anstieg der Einkaufsmanagerindizes erwartet.

Zum Zeitpunkt der Erstellung notiert der US-Dollar-Index mit einem Plus von 0,1 % bei knapp 101,75. Der DXY erholt sich, nachdem er erneut das am Donnerstag erreichte Dreiwochentief von 101,44 getestet hatte.

Der wichtigste Impulsgeber für den US-Dollar dürfte in der kommenden Woche die geldpolitische Entscheidung der US-Notenbank Federal Reserve (Fed) sein. Es wird erwartet, dass die Fed die Zinsen unverändert in der Spanne von 3,75 % bis 4,00 % belässt.

Technische Analyse zu AUD/USD

Im Tageschart notiert AUD/USD bei 0,7019. Das Paar hält sich knapp über dem exponentiellen gleitenden 20-Tage-Durchschnitt (EMA) bei 0,7001. Da der Kurs diese dynamische Unterstützung verteidigt, bleibt das kurzfristige Bild leicht bullisch. Der Relative-Stärke-Index (RSI) liegt mit 51,5 knapp über der neutralen Linie. Dies deutet nach der jüngsten Erholung aus dem überverkauften Bereich eher auf eine Stabilisierung der Dynamik als auf eine ausgeprägte impulsive Rally hin.

Auf der Unterseite liegt die unmittelbare Unterstützung am 20-Tage-EMA bei rund 0,7001. Der Bereich von 0,7020/0,7020, in dem der Kurs heute eröffnet hat, dient als nahe gelegener Drehpunkt. Ein Unterschreiten dieses Bereichs würde das konstruktive Bild eintrüben und den Weg für eine tiefere Konsolidierung ebnen. Da der aktuelle Datensatz keine klaren charttechnischen Marken oberhalb des Kurses ausweist, dürften weitere Gewinne davon abhängen, ob die Käufer die Unterstützung am EMA weiterhin verteidigen und das Paar von der Marke von 0,70 nach oben absetzen können. Dadurch bliebe die übergeordnete Erholungsstruktur intakt.

(Die technische Analyse dieses Artikels wurde mithilfe eines KI-Tools erstellt. Mehr erfahren.)