การคาดการณ์ราคา AUD/JPY: ทรงตัวใกล้ระดับ 110.00 ขณะที่สัญญาณทางเทคนิคขาลงยังคงอยู่

AUD/JPY เคลื่อนไหวทรงตัวบริเวณ 110.10 ในช่วงต้นตลาดยุโรปวันจันทร์
คาดว่า BoJ จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบายสู่ 1.25% ในการประชุมเดือนกันยายนวันศุกร์นี้
แนวโน้มเชิงลบของคู่เงินนี้ยังคงอยู่ต่ำกว่า SMA 100 วัน; อย่างไรก็ดี การฟื้นตัวชั่วคราวยังไม่อาจตัดทิ้งได้ท่ามกลาง RSI ที่อยู่ในภาวะขายมากเกินไป
เป้าหมายขาลงแรกที่ต้องจับตาคือ 109.70; ระดับแนวต้านใกล้ที่สุดอยู่ที่ 111.63

คู่เงิน AUD/JPY ซื้อขายทรงตัวใกล้ระดับ 110.10 ในช่วงต้นชั่วโมงการซื้อขายตลาดยุโรปวันจันทร์ เงินเยนญี่ปุ่น (JPY) แข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) ท่ามกลางการคาดการณ์ที่เพิ่มขึ้นว่า Bank of Japan (BoJ) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบายสู่ 1.25% ในวันพฤหัสบดี ซึ่งเป็นระดับสูงสุดในรอบประมาณ 31 ปี

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

ด้วยเงินเฟ้อพื้นฐานที่เข้าใกล้เป้าหมาย 2% ของ BoJ ธนาคารกลางญี่ปุ่นจึงมีแนวโน้มจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบายในการประชุมนโยบายเดือนกันยายน เพื่อตอบสนองต่อความเสี่ยงด้านราคาที่มีแนวโน้มสูงขึ้น ครั้งล่าสุดที่อัตราดอกเบี้ยนโยบายของ BoJ อยู่ที่ 1.25% คือเดือนเมษายน 1995

"การขึ้นดอกเบี้ย 25 bps ได้ถูกสะท้อนในราคาเกือบเต็มที่แล้ว" นักวิเคราะห์ของ MUFG กล่าว “หากเงินเยนจะแข็งค่าต่อ BoJ จะต้องส่งสัญญาณว่ามีแผนจะคงจังหวะการขึ้นดอกเบี้ยที่เร็วขึ้น” พวกเขากล่าวเสริม

นักลงทุนจะจับตาสัญญาณใด ๆ จากการแถลงข่าวของผู้ว่าการ BoJ Kazuo Ueda อย่างใกล้ชิด เกี่ยวกับจังหวะการขึ้นดอกเบี้ยในอนาคต และธนาคารกลางอาจปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้นไปได้ไกลเพียงใดภายใต้วัฏจักรการคุมเข้มนโยบายในปัจจุบัน

ในฝั่งออสซี่ ขณะนี้ตลาดกำลังให้น้ำหนักเกือบ 76% ที่ Reserve Bank of Australia (RBA) จะปรับขึ้น Official Cash Rate (OCR) สู่ 4.60% ในการประชุมคณะกรรมการ RBA ครั้งถัดไป ตามข้อมูลจาก RBA Rate Tracker

เงินเยนทรงตัว ขณะที่ญี่ปุ่นตอบโต้แรงกดดันด้านนโยบายจากสหรัฐฯ

นักวิเคราะห์ของ Scotiabank ชี้ว่า เจ้าหน้าที่ญี่ปุ่นในกระทรวงการคลังได้ต่อต้านความพยายามล่าสุดของสหรัฐฯ อย่างหนักแน่นในการชี้นำท่าทีด้านนโยบายมหภาคของญี่ปุ่น โดยระบุว่ารัฐมนตรีคลัง Katayama ถึงกับกล่าวว่าความเห็นของรัฐมนตรีคลัง Bessents นั้น “ค่อนข้างน่ากังวล” Scotiabank มองว่า การตอบโต้นี้ตอกย้ำความมุ่งมั่นของทางการญี่ปุ่นในการรักษาอิสระด้านนโยบาย แม้เสียงวิจารณ์จากภายนอกจะทวีความรุนแรงขึ้น

บทวิเคราะห์ทางเทคนิค: AUD/JPY ยังคงถูกกดดันใต้ SMA 100 วัน ท่ามกลาง RSI ที่อยู่ในภาวะขายมากเกินไป

ในกราฟรายวัน AUD/JPY ยังคงเผชิญแรงกดดันขาลงอย่างชัดเจน เนื่องจากราคาเคลื่อนไหวต่ำกว่าเส้นกึ่งกลาง Bollinger 20 ช่วงเวลา และเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (MA) 100 วันอย่างมาก ทำให้แนวโน้มในภาพกว้างยังคงถูกจำกัด ดัชนี Relative Strength Index (14) ลดลงมาอยู่แถว 29 เข้าสู่เขตขายมากเกินไป ซึ่งบ่งชี้ว่าแม้อคติขาลงยังคงครอบงำ แต่โมเมนตัมการขายอาจตึงตัวเกินไปในระยะใกล้

ในฝั่งขาลง แนวรับใกล้ที่สุดอยู่บริเวณเส้นล่างของ Bollinger 20 ช่วงเวลาที่ 109.70 ซึ่งอาจเป็นจุดที่ฝั่งหมีชะลอการขายหรือปิดทำกำไร ถัดลงไป ระดับสำคัญถัดไปอยู่ที่จุดต่ำสุดวันที่ 3 สิงหาคมที่ 109.24 ตามด้วยจุดต่ำสุดวันที่ 31 มีนาคมที่ 108.79

ในฝั่งขาขึ้น แนวต้านแรกอยู่ที่จุดต่ำสุดวันที่ 10 สิงหาคมที่ 111.63 ก่อนมุ่งสู่เส้นกึ่งกลาง Bollinger ที่ 112.80 ตามด้วย MA 100 วันที่ 113.00 การทะลุผ่านระดับนี้อย่างชัดเจนอาจเปิดทางไปสู่เส้นบนของ Bollinger บริเวณ 115.90

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคของข่าวนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูเพิ่มเติม)

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับเงินเยนญี่ปุ่น

ปัจจัยสำคัญใดที่ขับเคลื่อนเงินเยนญี่ปุ่น?

เงินเยนญี่ปุ่น (JPY) เป็นหนึ่งในสกุลเงินที่มีการซื้อขายมากที่สุดในโลก มูลค่าของเงินเยนถูกกำหนดโดยภาพรวมจากผลการดำเนินงานของเศรษฐกิจญี่ปุ่น แต่โดยเฉพาะอย่างยิ่งจากนโยบายของ Bank of Japan ความแตกต่างระหว่างอัตราผลตอบแทนพันธบัตรญี่ปุ่นและสหรัฐฯ หรือภาวะความเชื่อมั่นต่อความเสี่ยงของนักลงทุน รวมถึงปัจจัยอื่น ๆ

การตัดสินใจของ Bank of Japan ส่งผลต่อเงินเยนญี่ปุ่นอย่างไร?

หนึ่งในพันธกิจของ Bank of Japan คือการดูแลค่าเงิน ดังนั้นการดำเนินการของธนาคารจึงมีความสำคัญต่อเงินเยนอย่างมาก BoJ ได้เข้าแทรกแซงตลาดเงินตราโดยตรงในบางครั้ง โดยทั่วไปเพื่อกดมูลค่าของเงินเยนให้ลดลง แม้จะไม่ทำบ่อยนักเนื่องจากกังวลด้านการเมืองจากคู่ค้าหลัก นโยบายการเงินแบบผ่อนคลายเป็นพิเศษของ BoJ ระหว่างปี 2013 ถึง 2024 ทำให้เงินเยนอ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักอื่น ๆ เนื่องจากความแตกต่างด้านนโยบายที่เพิ่มขึ้นระหว่าง Bank of Japan และธนาคารกลางหลักอื่น ๆ เมื่อไม่นานมานี้ การทยอยยกเลิกนโยบายผ่อนคลายเป็นพิเศษดังกล่าวได้ช่วยพยุงเงินเยนอยู่บ้าง

ความแตกต่างระหว่างอัตราผลตอบแทนพันธบัตรญี่ปุ่นและสหรัฐฯ ส่งผลต่อเงินเยนญี่ปุ่นอย่างไร?

ตลอดทศวรรษที่ผ่านมา ท่าทีของ BoJ ที่ยึดมั่นในนโยบายการเงินแบบผ่อนคลายเป็นพิเศษได้นำไปสู่ความแตกต่างด้านนโยบายที่กว้างขึ้นกับธนาคารกลางอื่น ๆ โดยเฉพาะเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) สิ่งนี้สนับสนุนให้ส่วนต่างระหว่างพันธบัตรอายุ 10 ปีของสหรัฐฯ และญี่ปุ่นกว้างขึ้น ซึ่งเป็นปัจจัยหนุนดอลลาร์สหรัฐเมื่อเทียบกับเงินเยนญี่ปุ่น การตัดสินใจของ BoJ ในปี 2024 ที่จะค่อย ๆ ยุตินโยบายผ่อนคลายเป็นพิเศษ ประกอบกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางรายใหญ่อื่น ๆ กำลังทำให้ส่วนต่างนี้แคบลง

ภาวะความเชื่อมั่นต่อความเสี่ยงในวงกว้างส่งผลต่อเงินเยนญี่ปุ่นอย่างไร?

เงินเยนญี่ปุ่นมักถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าในช่วงเวลาที่ตลาดเผชิญความตึงเครียด นักลงทุนมีแนวโน้มที่จะนำเงินไปลงทุนในสกุลเงินญี่ปุ่นมากขึ้น เนื่องจากเชื่อว่ามีความน่าเชื่อถือและมีเสถียรภาพ ช่วงเวลาที่ผันผวนมีแนวโน้มจะทำให้มูลค่าของเงินเยนแข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับสกุลเงินอื่นที่ถูกมองว่ามีความเสี่ยงในการลงทุนมากกว่า

บทความถัดไป