توقعات Bitcoin والذهب: BTC يتعافى إلى 84 ألف دولار، وXAU يتراجع وسط تباطؤ مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي الأمريكي الأساسي (PCE)

• يستعيد Bitcoin موقعه فوق 84,000 دولار مع تعافٍ واسع في أسعار العملات المشفرة يوم الأربعاء.
• يقلّص Gold مكاسبه إلى ما دون 4,200 دولار مع بقاء التركيز على منطقة الطلب عند 4,100 دولار.
• جاءت بيانات تضخم PCE الأمريكية في أغسطس دون توقعات السوق.

يكتسب Bitcoin (BTC) زخماً، مرتفعاً فوق 84,000 دولار يوم الأربعاء مع عودة المشترين بعد صدور بيانات تضخم في الولايات المتحدة (US) جاءت أضعف من المتوقع. ويسجل ملك العملات المشفرة اليوم الثاني على التوالي من التعافي التدريجي، مستنداً إلى منطقة الطلب بين 82,000 و83,000 دولار.

في الوقت نفسه، يتراجع Gold (XAU/USD) نحو 4,100 دولار بعد رفضه عند القمة اليومية البالغة 4,219 دولاراً. وقد انخفض المعدن بشكل مطّرد منذ قمم أغسطس عند 4,697 دولاراً، ما أضعف اهتمام المستثمرين.

وبالنظر إلى الأسفل، فإن المنطقة بين 4,000 و4,100 دولار تستحق المتابعة، إذ من المرجح أن يتحمل المشترون عند الانخفاض مزيداً من المخاطر ضمن هذا النطاق ترقباً لمحاولة ارتداد أخرى. ومع ذلك، ينبغي للمتداولين خفض توقعاتهم إذا فقد Gold هذه المنطقة كدعم، ما يفتح الباب أمام خسائر ممتدة نحو المستويات النفسية التالية عند 3,900 و3,800 دولار على التوالي.

تباطؤ تضخم PCE الأمريكي في أغسطس

تُظهر بيانات مكتب التحليل الاقتصادي الأمريكي (BEA) الصادرة يوم الأربعاء بشأن مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي (PCE) أن التضخم استقر عند 3.4% على أساس سنوي في أغسطس. وجاءت هذه القراءة الأخيرة دون توقعات الإجماع البالغة 3.7%، كما جرى تعديل قراءة يوليو بالخفض إلى 3.4% من 3.7% المُعلنة سابقاً.

أما مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي، الذي يستثني أسعار الغذاء والطاقة المتقلبة، فقد بقي دون تغيير عند 3% سنوياً، وهو أقل من إجماع السوق البالغ 3.3%. وفي الوقت نفسه، جرى تعديل قراءة يوليو إلى 3% من 3.3%.

وعلى أساس شهري، ارتفع كل من مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي ومؤشره الأساسي بنسبة 0.3% و0.2% على التوالي. وأظهرت بيانات إضافية زيادة شهرية متواضعة بنسبة 0.2% في الدخل الشخصي خلال أغسطس، بينما ارتفع الإنفاق الشخصي بنسبة قوية بلغت 0.9% خلال الفترة نفسها.

تعرض Gold لضغوط بيعية متجددة بعد صدور مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي، إذ تراجعت الأسعار نحو 4,100 دولار من قمم يومية فوق 4,200 دولار. في المقابل، بدا أن Bitcoin يواصل الارتفاع بعد استعادة مستوى 84,000 دولار. وقد يعزز الإغلاق اليومي فوق هذا المستوى الاتجاه الصاعد ويشجع المستثمرين على تحمل مزيد من المخاطر.

التحليل الفني: Bitcoin يتقدم مع عودة الثيران للسيطرة

يتم تداول Bitcoin فوق 84,000 دولار، محافظاً على ميل صعودي على المدى القريب مع امتداد السعر بشكل واضح فوق المتوسطات المتحركة الأسية لـ50 يوماً و100 يوم و200 يوم عند 77,827 و74,315 و75,021 دولاراً على التوالي. ويقع مؤشر SuperTrend عند 78,352 دولاراً بشكل مريح أسفل السوق، ما يعزز الخلفية الداعمة، بينما يُظهر مؤشر القوة النسبية (RSI) قرب 63 زخماً صعودياً متماسكاً ولكن غير مفرط.

ومع ذلك، لا يزال مؤشر تقارب/تباعد المتوسطات المتحركة (MACD) سلبياً بشكل طفيف، ما يلمّح إلى تراجع ضغط الصعود ومخاطر الدخول في مرحلة تماسك بعد الارتفاع الأخير.

يظهر الدعم الأولي عند خط SuperTrend قرب 78,352 دولاراً، يليه عن كثب المتوسط المتحرك الأسي لـ50 يوماً عند 77,827 دولاراً، والذي يُفترض أن يعمل كأول منطقة طلب عند أي تراجع. ودون ذلك، يشكل المتوسط المتحرك الأسي لـ200 يوم عند 75,021 دولاراً والمتوسط المتحرك الأسي لـ100 يوم عند 74,315 دولاراً أرضية هيكلية أعمق، حيث من المرجح أن يتوقف تصحيح أقوى.

وطالما بقي BTC فوق هذه المتوسطات المتحركة المتقاربة، فإن النظرة الأوسع تظل بناءة، مع احتمال أن تجذب أي تراجعات نحو منطقة 78,000-76,000 دولار المشترين بدلاً من أن تشير إلى انعكاس في الاتجاه.

التحليل الفني للذهب: XAU/USD يتداول تحت الضغط

يتراجع Gold بشكل طفيف ويتداول عند 4,155 دولاراً، محافظاً على ميل هبوطي على المدى القريب إذ يبقى دون نطاق كثيف من مقاومة المتوسطات المتحركة. وتقع المتوسطات المتحركة الأسية لـ200 يوم عند 4,313 دولاراً، و50 يوماً عند 4,316 دولاراً، و100 يوم عند 4,345 دولاراً فوق السعر، ما يشير إلى أن الارتدادات الأخيرة لا تزال تصحيحية ضمن مرحلة هبوط أوسع.

كما يعزز مؤشر SuperTrend عند 4,435 دولاراً ومستوى كسر خط الاتجاه الهابط قرب 4,472 دولاراً الانطباع بأن الزوج يواجه سقفاً، بينما يبقى MACD سلبياً ويتداول RSI دون خط المنتصف قرب 39، ما يلمّح إلى استمرار ضغوط البيع بدلاً من تعافٍ كامل.

تتجمع المقاومة الأولية في منطقة 4,313–4,345 دولاراً، حيث تتقارب المتوسطات المتحركة الأسية لـ200 يوم و50 يوماً و100 يوم لتحدد أول عقبة أمام أي محاولة صعودية. ومن شأن الإغلاق اليومي فوق هذا النطاق أن يفتح الطريق نحو حاجز SuperTrend عند 4,435 دولاراً، قبل المقاومة الأكثر استراتيجية المتوافقة مع سعر كسر خط الاتجاه الهابط قرب 4,472 دولاراً.

ومع عدم وجود دعم هيكلي واضح تحدده مجموعة المؤشرات الحالية أسفل السعر الفوري، فمن المرجح أن تكون التحركات الهبوطية مدفوعة بالزخم أكثر من اعتمادها على قيعان مجرّبة جيداً، ما يترك المعدن عرضة لمزيد من الضعف طالما يتداول دون هذه المستويات المرجعية الرئيسية.

(كُتب التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)